此外,心理帳戶的存在對(duì)ZF決策同樣會(huì)產(chǎn)生影響。

　　在內(nèi)需不足的時(shí)候,ZF需要採(cǎi)取一些財(cái)政政策來(lái)刺激消費(fèi),減少稅收是比較易行而有效的一種方式。一般而言,不外乎三種方式：第一是調(diào)低稅率,比如告訴納稅人,今年的稅率由25%下降到20%;第二是稅收返還,即納稅人按原定的25%稅率納稅,但是在徵稅以后,ZF再按一定比例比如5%將稅金退還給納稅人;第三種方式與第二種相似,納稅人按原定的25%稅率納稅,在徵稅后的一段時(shí)間之后,ZF以財(cái)政節(jié)余為名給納稅人一筆錢,其數(shù)量就相當(dāng)於5%的稅金,但并不直接告訴納稅人這筆錢與稅收的關(guān)係。這三種方式在征得的稅收金額上是等價(jià)的,但是在刺激消費(fèi)上所起的作用卻大為不同,想想看哪一種方式更有效呢?

　　答案是第三種。事實(shí)上,正是由於心理帳戶的影響,使得人們對(duì)這三種不同的減稅方式的態(tài)度也有很大的不同,從而帶來(lái)不同的效果。

　　就第一種方式而言,採(cǎi)取減稅政策,看起來(lái)在手續(xù)上要較之退稅和給錢政策更方便,但是儘管稅率降低了,人們?yōu)榇烁冻龅亩愂諟p少了,但是人們依然把少繳的稅收放在自己的”血汗錢”帳戶,人們還是不捨得花,因此消費(fèi)不會(huì)因此而有大的提高。然而,對(duì)於第三種給錢的方式,先期上繳了與以往相同數(shù)量的稅金,掏出去的這筆稅金就不再屬於自己的”血汗錢”心理帳戶了,而之后ZF給了一筆與稅收無(wú)關(guān)的錢,人們自然也不會(huì)把它納入”血汗錢”帳戶,而更像是一筆從天而降的外快,於是人們更傾向於用這筆ZF給的錢去消費(fèi)。而第二種退稅的方式促進(jìn)消費(fèi)的效果就介於第一種和第三種方式中間。顯然,對(duì)於ZF來(lái)說(shuō),給錢政策比減稅政策達(dá)到的效果要好。遺憾的是,大多數(shù)ZF顧問(wèn)都是經(jīng)濟(jì)學(xué)家,經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為人是理性的,對(duì)於完全理性的人而言,既然這三種方式最后要交的稅收是一樣的,即都為 20%,那么這三種方式對(duì)納稅人的作用也應(yīng)該是完全等價(jià)的,既然如此,當(dāng)然選擇最容易操作的第一種減稅的方式了。但這樣的結(jié)果很有可能是ZF減少了財(cái)政收入,刺激消費(fèi)卻作用不大。

　　大錢小花,小錢大花

　　正常的傻瓜通常在拿了一大筆收入的時(shí)候不愿意花錢,而在有一筆比較小的收入的時(shí)候反而容易把這筆錢花光。

　　人們不僅把不同來(lái)源的收入放到不同的心理帳戶中,有時(shí)候?qū)凫锻�種收入的一大筆錢和一小筆錢也會(huì)被分開看待,分開消費(fèi)。人們傾向于把一大筆錢放入更加長(zhǎng)期、謹(jǐn)慎的帳戶中;而把零錢放入短期消費(fèi)的帳戶中。

　　舉個(gè)例子,在讀大學(xué)的時(shí)候,正常的傻瓜曾經(jīng)給別人當(dāng)家教賺點(diǎn)零花錢,每次兩小時(shí)的家教結(jié)束后學(xué)生都會(huì)付給他50元錢的報(bào)酬。每次掙得的50元錢就從來(lái)沒(méi)有進(jìn)過(guò)他的抽屜,他放在口袋里,瀟灑地坐計(jì)程車、去餐館吃飯、或者去商店買衣服。一學(xué)期10次課掙得的500元不知不覺(jué)就被花得精光。后來(lái)又一回他給另一個(gè)學(xué)生做家教,對(duì)方要求連續(xù)強(qiáng)化的授課,2個(gè)星期后把報(bào)酬500元一次性的支付給他。結(jié)果一次性的拿到這500元錢后他一分也沒(méi)捨得花,而是把它們完完整整地存入了銀行帳戶中。原因是他把這兩種獎(jiǎng)金放在不同的心理帳戶中,把50元?dú)w入零花的小收入帳戶,而把500元?dú)w入儲(chǔ)蓄的大收入帳戶,對(duì)待500元的每一元錢比50元里的每一元錢更加認(rèn)真和謹(jǐn)慎。結(jié)果是多拿了錢反而花得更少了。

　　讓我們?cè)賮?lái)看一個(gè)有趣的案例。30年前以色列銀行的經(jīng)濟(jì)學(xué)家蘭茲伯格研究了二戰(zhàn)后以色列人在收到西德ZF的賠款后的消費(fèi)問(wèn)題。這筆撫恤金雖然遠(yuǎn)不能彌補(bǔ)納粹暴行給他們帶來(lái)的創(chuàng)傷,但是這些錢在他們心中還是被看成是意外的收入。每個(gè)家庭或者個(gè)人得到的賠款額各不相同,有的人獲得的賠款多達(dá)他們年收入的2/3,而最低的賠款大約是年收入的7%。蘭茲伯格教授發(fā)現(xiàn)接受賠款多的家庭,平均消費(fèi)率為 0.23,也就是說(shuō)他們平均每收到的1元撫恤金,其中有0.23元是被花掉的,而將剩下的存起來(lái)。而獲賠款少的家庭,他們的平均消費(fèi)率竟達(dá)2.00,相當(dāng)於他們平均每收到1元撫恤金,不僅把它全部花掉,而且還會(huì)從自己的存款中再拿出1元貼進(jìn)去消費(fèi),看來(lái)這多得的撫恤金使得他們把自己的錢也貼進(jìn)去了。這個(gè)例子也說(shuō)明了大錢小花,小錢大花的心理帳戶特徵。

　　瞭解了正常人的這一特點(diǎn),也可以讓其為我們所用。對(duì)ZF來(lái)說(shuō),如果要刺激消費(fèi),也可以鼓勵(lì)企事業(yè)單位發(fā)獎(jiǎng)金的時(shí)候以若干次小金額的形式發(fā)放,這樣一來(lái),較之一次性大額獎(jiǎng)金,人們更愿意將這些小錢投到日常的消費(fèi)中,而不是把它們存起來(lái)。

　　如何做出理性決策?

　　如果你想少幾分正常,多幾分理性的話,你應(yīng)該明白,錢是沒(méi)有記憶的,不應(yīng)該將同樣的錢人為地打上不同的記號(hào),而要對(duì)不同來(lái)源不同時(shí)間和不同大小的收入一視同仁。你可以採(cǎi)用換位法,換個(gè)角度看問(wèn)題,看看自己的決策是否和原來(lái)一致。

　　一個(gè)10元等於兩個(gè)5元嗎?如果你仔細(xì)考慮一下,它們對(duì)你來(lái)說(shuō)可能就不是數(shù)值上等價(jià)那么簡(jiǎn)單了。雖然事實(shí)上它們的確是而且應(yīng)該是等價(jià)的,但就是由於心理帳戶的存在和影響,使得你對(duì)它們的認(rèn)識(shí)和態(tài)度就會(huì)有所不同。如何才能改進(jìn)和避免類似的欠理性行為呢?

　　首先,你要對(duì)心理帳戶所導(dǎo)致的欠理性行為誤區(qū)有一定的瞭解。你要知道,錢是具有完全可替代性的,辛辛苦苦掙來(lái)的錢和買彩票中的獎(jiǎng)金如果數(shù)值相同是沒(méi)有差別的。所以,不應(yīng)該在有了意外之財(cái)?shù)臅r(shí)候大手大腳,也不必對(duì)自己的辛苦錢看得太緊;對(duì)於大錢和小錢也應(yīng)該一視同仁。

　　其次,你還可以用換位法思考,考慮如果自己處在相反的或者其他的情形時(shí)會(huì)如何決策。

　　在開頭的股票問(wèn)題中,如果你像正常的傻瓜一樣輾轉(zhuǎn)於是否要拋售一支卻又不忍心割肉的股票的話,運(yùn)用換位法,想想如果你現(xiàn)在并不擁有它,是否會(huì)將它買進(jìn)來(lái)呢?如果在你不持有它的情況下,你愿意把它買進(jìn)來(lái),那么你現(xiàn)在應(yīng)該選擇繼續(xù)持有;如果你覺(jué)得如果不曾買進(jìn)這只股票,你根本不會(huì)要買這樣的垃圾股,那么你現(xiàn)在完全應(yīng)該當(dāng)機(jī)立斷地把這個(gè)”燙手山芋”賣掉。

　　利用換位法,換一個(gè)角度來(lái)思考同樣的問(wèn)題,你在兩種等價(jià)的情況下所做出的決策是一致的、不矛盾的,你的行為就是理性的。